investire in ETF?

Gli ETF sono fondi comuni passivi negoziati in borsa che replicano un indice di mercato ed offrono semplicità, flessibilità e bassi costi di gestione rispetto ai molto diffusi fondi comuni attivi.
Investire in ETF (Exchange Traded Fund) è un modo economico ed efficace per diversificare il proprio portafoglio. Inoltre, gli ETF permettono di semplificare il processo d’investimento: si può scegliere di investire in un intero paese, in un’area geografica o in uno specifico settore con un singolo strumento, offrendo al grande pubblico delle funzionalità che fino ad alcuni anni fa erano accessibili solamente ai grandi investitori istituzionali.

Possiamo distinguere gli ETF in due classi principali: ETF Azionari e ETF Obbligazionari, i primi permettono di investire in un paniere diversificato di titoli azionari mentre i secondi raggruppano differenti obbligazioni che hanno solitamente in comune uno stesso orizzonte temporale, la stessa area geografica o altre caratteristiche. Ad oggi sono disponibili migliaia di ETF di diverse tipologie sul mercato, di conseguenza gli investitori hanno una scelta molto varia e in continua espansione. Gli ETF che gestiscono la maggior parte del denaro degli investitori sono emessi e gestiti da grosse aziende ma è sempre l’investitore che rimane proprietario delle azioni e obbligazioni contenute all’interno del paniere. In ogni caso saremo protetti in caso di fallimento della nostra banca, del nostro broker e dal gestore dell’ETF.
È possibile acquistare ETF con semplicità attraverso il conto titoli della propria banca con la possibilità di liquidare velocemente l’investimento in caso di particolari necessità.

Le 4 principali caratteristiche degli ETF

  • Diversificazione: permettono di evitare la concentrazione del rischio su pochi titoli.

  • Cosa significa investire in ETF?

  • Trasparenza: gli investitori sanno esattamente come sono investiti i loro soldi.

  • Flessibilità: possono essere negoziati in qualsiasi momento di apertura della borsa.

I costi di gestione

Come accennato in precedenza gli ETF offrono significativi vantaggi in termini di costi rispetto ai fondi comuni di investimento tradizionali. Innanzitutto, non prevedono costi di entrata o uscita, il che significa che gli investitori non devono pagare commissioni quando acquistano o vendono un ETF.
Le commissioni di gestione annuali, meglio note come Total Expense Ratio (TER), sono molto basse e variano generalmente tra lo 0,05% e lo 0,90%. In particolare, per quanto riguarda gli ETF volti a replicare indici come l’MSCI World e l’S&P500, le commissioni solitamente non superano lo 0,2%.

Sommando tutte queste commissioni il costo complessivo per l’investitore è piuttosto basso e ciò contribuisce a migliorare notevolmente i rendimenti netti degli investitori, specialmente se rapportati direttamente con i costi della gestione attiva dei fondi d’investimento.
La tassazione degli ETF In Italia è del 26% sulle plusvalenze realizzate, la stessa in vigore per i titoli azionari (ad eccezione degli ETF obbligazionari che investono in titoli pubblici italiani e di alcuni stati esteri, tassati al 12,5%).

Esempio di investimento in ETF per dieci anni.

Investendo in un ETF che replica l’indice MSCI World e che risulta essere una buona rappresentazione dell’economia mondiale in passato avremmo ottenuto dei rendimenti compresi tra il 7% e il 9%.

Considerando sempre che le performance passate non sono garanzia di quelle future possiamo supporre che il nostro ETF cresca in media dell’8% per i prossimi 10 anni, in questo caso 10’000€ investiti oggi fra 10 anni sarebbero circa 21’600€ (18’580€ al netto di tasse).

Piani di accumulo (PAC) con ETF

Gli ETF consentono di utilizzare la strategia del piano di accumulo (PAC): si tratta di un investimento in cui l’investitore acquista periodicamente quote di ETF a intervalli regolari, indipendentemente dal prezzo di mercato. Questo metodo consente di distribuire il capitale da investire nel tempo, riducendo il rischio di acquistare a prezzi elevati e mitigando l’impatto della volatilità del mercato. Inoltre, questa strategia promuove la disciplina di investimento, automatizzando il processo e aiutando gli investitori a mantenere un approccio costante e razionale ed evitando, allo stesso tempo, decisioni dettate dall’emotività.

Concludendo, un piano di accumulo con ETF rappresenta una strategia valida per investire in modo disciplinato e progressivo, beneficiando dei numerosi vantaggi di costo e diversificazione offerti dagli ETF.